El scalping es una estrategia de trading que busca ganar dinero con movimientos de precios muy pequeños e instantáneos, que pueden durar hasta una hora, 15 minutos, 5 minutos o incluso menos de un minuto. Entre las estrategias de trading más utilizadas, el scalping constituye la estrategia de menor duración. Por ello, requiere mucha adrenalina y una buena gestión de los nervios.
¿Cómo funciona el scalping?
Los traders de scalping buscan objetivos de beneficio muy pequeños. Los pequeños beneficios derivados de los cambios en el precio de una criptomoneda se acumulan una y otra vez, lo que hace crecer el capital de un trader a medida que pasa el tiempo. Para ello, los operadores de scalping necesitan ejecutar un gran número de operaciones en periodos cortos, lo que a menudo implica explotar los diferenciales de precios entre la oferta y la demanda en los libros de órdenes de los activos. Por este motivo, el scalping suele tener las posiciones comerciales más pequeñas de todas las estrategias de negociación.
Debido a los cortos periodos de tiempo involucrados, los traders de scalping necesitan confiar únicamente en el análisis técnico para determinar las posiciones comerciales, en lugar del análisis fundamental, porque los eventos y desarrollos fundamentales tomarían mucho más de una hora para desarrollarse.
Sin embargo, el análisis fundamental todavía puede ser útil para decidir con qué criptomoneda hacer scalping, si no dónde comprarla y venderla, porque las monedas con mayor interés debido a alguna noticia o evento tendrán un alto volumen y liquidez durante esos momentos. Los traders de scalping pueden aprovechar este aumento de la volatilidad y obtener beneficios abriendo y cerrando una serie de posiciones comerciales.
En los mercados de criptomonedas, los beneficios del scalping suelen ser de sólo unos pocos puntos porcentuales (hasta el 2-3%), por lo que el scalping sólo debe realizarse con criptomonedas de gran liquidez, donde el diferencial entre la oferta y la demanda es estrecho. Los diferenciales tienden a ampliarse en los tokens de bajo volumen y menos líquidos, por lo que tu posición comercial puede terminar con una pérdida, aunque en realidad hayas obtenido un beneficio al comprar y vender.
¿Cómo ganar dinero con el scalping?
El scalping es un juego de números y para convertirse en un «scalper» de éxito, es necesario seleccionar un conjunto de criterios de análisis técnico, junto con un conjunto de umbrales para ejecutar esos criterios. Los indicadores técnicos que utilizan los «scalpers» en sus operaciones incluyen las medias móviles, el índice de fuerza relativa (RSI), el RSI estocástico, el MACD, las bandas de Bollinger, el precio medio ponderado por volumen (VWAP) y los retrocesos de Fibonacci.
Por ejemplo, un trader de scalping puede comprar una moneda cuando sus indicadores de impulso, como el RSI, están sobrevendidos en los plazos de cinco o un minuto, y luego vender la moneda cuando se vuelve sobrecomprada en los mismos plazos. Del mismo modo, puedes hacer scalping con las medias móviles a corto plazo, donde comprarías en cada nivel de soporte de la media móvil de cinco minutos o de un minuto y luego venderías en la siguiente línea de la media móvil que actúe como resistencia.
Los scalpers utilizan alternativamente los diferenciales de oferta y demanda comprando al precio de oferta y vendiendo al precio de demanda para beneficiarse de la diferencia entre la oferta y la demanda. Pueden obtener beneficios incluso cuando los precios de compra y venta en los libros de órdenes no se mueven en absoluto, siempre que haya traders que tomen el mercado, ejecutando las operaciones a precios de mercado. Las operaciones de scalping basadas en los diferenciales entre precios de compra y venta suelen implicar la apertura y el cierre de una posición muy rápidamente, normalmente en menos de un minuto.
Ventajas y desventajas del scalping
Ventajas
● Baja exposición por operación – Los tamaños pequeños de las operaciones reducen la probabilidad de pérdidas sustanciales. Además, los scalpers están expuestos a sus posiciones comerciales durante muy poco tiempo, ya que normalmente no mantienen las posiciones más de unas horas.
● Movimientos pequeños pero consistentes – Durante un día determinado, los precios generalmente se mantienen dentro de un rango de precios ajustado porque las grandes acciones de precios requerirían un mayor desequilibrio entre la oferta y la demanda, lo que no ocurre todos los días. Por ejemplo, es mucho más fácil mover una criptomoneda por 0,01$, en comparación con moverla por 1$. En ese sentido, los movimientos de precios pequeños pero consistentes son lo que los scalpers buscan exactamente para realizar sus operaciones.
● Sumar beneficios con poco capital – Como el beneficio por operación suele ser muy pequeño debido a los cortos plazos y a los estrechos diferenciales entre oferta y demanda, los traders necesitan realizar un gran número de operaciones para sumar sus pequeños beneficios. Aunque en teoría se necesitan grandes cantidades de capital para obtener beneficios de esos pequeños puntos básicos, en la práctica el scalping no es tan adecuado para los traders de gran capital que buscan mover grandes volúmenes a la vez, sino que es más adecuado para los traders de pequeño capital que buscan mover volúmenes más pequeños con más frecuencia.
Desventajas
● Pasar por alto las tendencias – Dado que te centras en pequeños beneficios en el scalping, tienes que sacrificar los mayores beneficios que obtendrías si mantuvieras tus posiciones durante más tiempo. En cualquier caso, tienes que elegir entre las dos estrategias de trading; es probable que acabes perdiendo dinero constantemente, si intentas beneficiarte de ambas estrategias.
● Comisiones de negociación – Dependiendo del tamaño medio de tu posición, el scalping puede generar las mayores tarifas y comisiones de negociación, ya que estarías ejecutando la mayor frecuencia de operaciones. Para evitarlo, debes controlar el equilibrio entre tu beneficio medio por operación y la comisión media que pagas por transacción.
● La estrategia más tediosa – El scalping requiere el mayor esfuerzo, tanto que puede ser extremadamente estresante y hacer un gran daño a tu psicología. De hecho, en el entorno de trading actual, tan cargado de bots, puede que ya no sea posible realizar el scalping manualmente con las herramientas de trading convencionales. Es posible que tengas que crear tu propio software de trading algorítmico que haga las operaciones de scalping por ti.
Algunas reflexiones adicionales
El scalping tiene que ver con la consistencia en la obtención de pequeños beneficios y el crecimiento de tu portafolio a lo largo del tiempo. En ese sentido, siempre debes abstenerte de operar basándote en tus impulsos y emociones a corto plazo.
Sin embargo, dado que el scalping requiere continuamente tomar decisiones muy rápidas bajo estrés, esta estrategia de trading puede no ser adecuada para muchas personas.
La liquidez es de suma importancia en el scalping, por lo que se aconseja que sólo operes con monedas que tengan la mayor liquidez en el mercado. De lo contrario, será bastante difícil comprar y vender con los diferenciales que te gustan, lo que añade más sal a la herida.
Por último, independientemente de la estrategia de negociación que adoptes, siempre debes ceñirte a los principios de tu estrategia concreta. Puedes empezar a operar practicando varias estrategias diferentes para ver cuál se ajusta a tu personalidad individual, pero una vez que tomes tu decisión, debes adherirte a sus principios con paciencia y diligencia.
En el trading, se sabe que las peores pérdidas se producen por la falta de paciencia y autodisciplina, y por probar consecuentemente diferentes alternativas que te desvían de tu estrategia de trading original.
