Le trading sur les marchés financiers, en particulier le marché des cryptomonnaies, implique la perte d’argent, pas seulement le gain. C’est pourquoi tous les investisseurs et les traders devraient faire quelques calculs préliminaires avant d’entrer dans une transaction. Si tu envisages d’ouvrir une position, tu dois savoir combien tu es prêt à risquer et quels rendements tu attends de ton trade. Ce risque et ce rendement attendus peuvent également être appelés ratio risque/récompense.
Pour contrôler le risque, les traders utilisent un ordre stop-loss. Pour récolter les bénéfices, ils utilisent un ordre take profit. La différence entre l’ordre stop-loss et l’ordre take profit à partir de ton entrée déterminera de manière adéquate ton ratio risque/récompense. Ces deux mesures aident les traders à évaluer le risque et la récompense potentiels d’une transaction à venir, et à décider s’il vaut la peine de prendre le risque.
L’exemple le plus typique de ratio risque/récompense est 1 : 2, ce qui signifie que pour chaque 1 $ que tu risques, tu espères gagner 2 $. C’est le minimum requis pour la plupart des traders, car un ratio inférieur te ferait perdre à long terme. De nombreux traders à long terme utilisent des ratios encore plus élevés, comme 1 : 3 ou 1 : 4. Le ratio est important pour les traders des marchés hautement spéculatifs tels que le Forex et les cryptomonnaies, car des risques plus élevés entraînent un épuisement plus rapide des fonds. Ainsi, l’application d’un ratio risque/récompense adéquat, avec un risque de compte raisonnable (pas plus de 2 % par transaction), aidera les traders à survivre et finalement à prospérer sur les marchés.
Comment déterminer un ratio risque/récompense adéquat ?
Il n’est pas facile de répondre à cette question. Les stratégies de trading et d’investissement diffèrent, tout comme les personnalités des traders/investisseurs qui les utilisent. Un ratio de 1 : 2 est largement accepté comme le strict minimum pour tout type de trading.
Cependant, les day traders et les scalpers peuvent utiliser un ratio de 1 : 1 ou 1 : 0,5 car il n’y a pas assez de place pour un ratio plus élevé en raison de la distance quotidienne moyenne qu’un cours peut parcourir sur une courte période. En d’autres termes, si la fourchette quotidienne moyenne BTC/USD fluctue de 2,5 % à 3,5 %, il n’y a tout simplement pas d’espace pour faire un objectif de prise de bénéfices (récompense) deux ou trois fois plus élevé que le stop loss (risque).
De l’autre côté, les traders à long terme, qui suivent les fluctuations et les tendances du marché, chercheront probablement à augmenter le ratio à 1 : 5, ou 1 : 10, car lorsque les tendances démarrent, les cours parcourent de longues distances, ce qui donne aux investisseurs/traders beaucoup d’espace pour réduire leur risque et augmenter leurs récompenses. Les traders doivent donc adapter le ratio risque/récompense à leurs stratégies de trading et à leur personnalité.
Un exemple de calcul du ratio risque/récompense avec BTC/USD
Le ratio est facile à calculer. Supposons que tu souhaites ouvrir une position d’achat (longue) sur la paire BTC/USD. Supposons que le prix fluctue autour de 43 500. Tu veux utiliser un ratio de 1 : 2 avec un stop-loss qui te permettrait de ne pas risquer plus de 2 % de ton compte. Tu détermines que le point le plus sûr pour déplacer ton stop-loss est juste en dessous du plus bas récent de 42 700. Ton risque, exprimé en unités, est donc de 800. Tu multiplies ce chiffre par deux, et tu obtiens 1 600. Ainsi, ton risque est de 800 et ta récompense de 1 600 unités, ce qui équivaut à un ratio risque/récompense de 1 : 2.
Utilise les graphiques TradingView pour déterminer le ratio risque/récompense
Les graphiques TradingView (disponibles sur le CEX.IO Broker) ont un outil de ratio risque/récompense, qui peut t’aider énormément si tu as du mal à trouver comment calculer ce ratio. Tu peux le trouver sur le côté gauche de ton graphique. Clique sur l’outil illustré ci-dessous et choisis une position longue si tu veux acheter et une position courte si tu veux vendre.
Alors, nous allons choisir une position longue et cliquer sur le point du graphique où nous voulons acheter des BTC. Nous faisons ensuite glisser la boîte rouge jusqu’à l’endroit où nous voulons placer notre stop, puis la boîte verte jusqu’à l’endroit où nous voulons prendre notre profit. La ligne centrale indique notre prix d’entrée. Tu peux voir tous les chiffres sur la boîte : ton entrée, ton stop loss, ton take profit et ton ratio risque/récompense. Tu peux voir où devraient se situer ton stop loss et ton take profit pour respecter le ratio de 1 : 2, si le prix d’entrée est de 43 547. Nous avons complété cet exemple pour toi, comme tu peux le voir ci-dessous.
TradingView peut également t’aider à calculer précisément le pourcentage de risque de ton compte sur chaque transaction. Lorsque tu cliques sur le bouton des paramètres, une fenêtre s’ouvre. Tu peux y ajuster les paramètres à la taille de ton compte pour limiter ta perte potentielle à 1 % ou 2 %, ou à tout autre pourcentage de ton choix (il n’est pas recommandé de dépasser 2 %).
Tu peux modifier les paramètres pour les adapter à tes préférences et tu pourras vérifier comment ajuster ton seuil de déclenchement en fonction de la taille de ton compte et de ta limite de risque souhaitée.
Seras-tu rentable si tu utilises un ratio risque/récompense élevé ?
Le ratio risque/récompense est un outil précieux pour tous les traders, mais il est loin d’être parfait et ne doit pas être utilisé seul. Pourquoi ? Parce que ton taux de réussite peut être maigre, malgré un ratio élevé. Si c’est le cas, tu peux te retrouver avec une perte même si ton ratio risque/récompense est de 1 : 2 ou même 1 : 3. Comment cela est-il possible ?
C’est assez simple. Si, en moyenne, tu perds 8 transactions sur 10, ton compte diminue régulièrement parce que tes gains ne peuvent pas couvrir tes pertes. Supposons que tu risques 100 $ sur une seule transaction, et que ta récompense attendue soit de 200 $. Ainsi, sur 10 transactions, tu aurais perdu 800 $ et gagné 400 $. Cela représente une perte de 400 $ sur 10 transactions. La même chose est valable pour un rapport risque/récompense de 1 : 3. Si tu risques 100 $ et gagnes 300 $ sur 10 transactions, tu as perdu 800 $ et gagné 600 $. Cela représente une perte de 200 $ sur 10 transactions.
Pour garder une longueur d’avance, tu dois augmenter ton taux de réussite. Tu peux y parvenir en travaillant sur ta stratégie, le timing de tes transactions, en améliorant tes outils de trading (indicateurs, figures graphiques, figures en chandeliers, lignes de support et de résistance), et en comprenant l’image fondamentale de l’instrument en question.
Pour conclure
La méthode du ratio risque/récompense est un outil précieux en matière de trading qui t’aide à limiter ton risque et à augmenter tes profits. Le ratio est facile à calculer et utile pour déterminer où placer les ordres stop loss et take profit. Cependant, il ne faut pas l’utiliser de manière isolée, mais avec d’autres outils techniques et fondamentaux afin d’obtenir de meilleurs résultats. Améliorer ton taux de réussite est également de la plus haute importance car tu peux continuer à perdre beaucoup si ton taux de réussite est faible, malgré le fait que ton ratio risque/récompense soit élevé.
