Publié le 10 février 2022 | lecture 4 min
Les investisseurs cherchent à augmenter leurs profits et à diminuer leurs risques, et l’une des façons d’y parvenir est de définir la taille des positions. Tu peux utiliser une formule de calcul simple pour déterminer la position idéale. Elle est basée sur la taille de ton compte, le risque de ton capital par transaction, la taille de ton stop-loss et le nombre d’unités (contrats, pips, etc.) composant ta position.
Qu’est-ce que le calcul de la taille d’une position ?
Le calcul de la taille de ta position t’aide à négocier de manière disciplinée et à gérer ton risque. Alors que la plupart des traders utilisent un effet de levier massif et connaissent des fluctuations importantes dans leurs portefeuilles, ils utilisent le calcul de la taille des positions pour atténuer ces fluctuations. La taille de ta position au sein d’un portefeuille particulier peut être exprimée par la quantité de devises ou d’unités que tu prévois d’ouvrir.
Tu dois connaître ta tolérance au risque afin de décider combien tu peux risquer sur une seule position, combien d’unités (lots, dollars, pips, actions, etc.) il te faut pour une taille de position appropriée, où tu places ton stop et comment tu t’adaptes aux écarts du marché.
Quels sont les éléments essentiels du calcul de la taille d’une position ?
Un risque de compte adéquat
Afin de déterminer la taille de position idéale pour tes transactions, tu dois d’abord choisir le risque de ton compte. Cela signifie que tu dois décider de la part de tes fonds propres que tu es prêt à risquer sur une seule transaction. Une règle empirique serait que les traders professionnels ne risquent pas plus de 1 à 2 % de leurs fonds propres sur une seule position. Cette règle peut également être la tienne. Si tu es un trader actif, 1 % serait le meilleur choix, et si tu négocies sur des fluctuations et des tendances à long terme, tu peux opter pour 2 %.
Si tu as un compte de 10 000 $ et que tu décides de limiter le risque de ton compte à 2 %, le montant que tu peux risquer sur une seule transaction ne doit pas dépasser 200 $. Ce risque maximum prédéterminé sur ton compte te permettra de survivre si tu as une série de pertes. Si tu effectues 10 transactions consécutives qui finissent par une perte, tu conserveras toujours 80 % de ton capital initial.
Un risque de trading adéquat
Après avoir déterminé le risque du compte, tu peux te concentrer sur une transaction concrète. Puisque tu sais que tu ne veux pas risquer plus de 2 % de ton capital sur une seule transaction, tu devras ajuster ton stop loss en conséquence. Cela signifie que si tu entres dans une position d’achat pour BTC/USDT à 37 000 $, tu dois calculer la différence entre ton stop loss et le point d’entrée, et t’assurer qu’il ne dépasse pas le risque accepté de 2 %.
La position stop varie selon que tu effectues une transaction avec ou sans effet de levier. Tu peux réduire le nombre d’unités que tu veux négocier afin de placer ton stop-loss plus loin de ton prix d’entrée, et limiter ton risque potentiel à 2 %.
Taille de position adéquate
Déterminer la taille adéquate d’une position après avoir déterminé le risque de ton compte et le risque de ta transaction est assez simple. Tu dois utiliser la formule simple présentée ci-dessous pour la calculer. Si tu sais que tu peux risquer 200 $ par transaction, nous pouvons appliquer la formule suivante pour voir combien d’unités tu peux prendre sur une seule transaction.
Voici la formule :
[(Taille du compte * risque %) / (Point d’entrée – Stop Loss)] * Point d’entrée
Nous utilisons le même exemple de BTC/USD pour calculer combien d’unités correspondraient à une taille de position appropriée dans notre cas.
($10,000 * 2 %) / (37,000 $ – 36,000 $)] * 37 000 $ = 0,2 unité
Ainsi, la taille de ta position pour cette transaction est de 0,2 unité de BTC.
Taille de la position et risque d’écart de prix
Les marchés peuvent être imprévisibles, et tous tes ordres ne peuvent pas être exécutés si le prix d’un actif particulier varie en raison de circonstances imprévues. Ces circonstances peuvent être un discours du président de la FED, des annonces de bénéfices, des décisions sur les taux d’intérêt ou simplement une vaste demande/offre d’ordres à exécuter pour un cours particulier. Dans cette situation, si le cours franchit le niveau de ton stop-loss, tu peux perdre plus que ce que tu avais prévu.
Si tu sais que cet événement approche et que tu veux quand même ouvrir une position, tu peux aussi la réduire de moitié, et au lieu de 2 %, ne risquer que 1 %. Sinon, tu peux décider d’ignorer cet événement et de ne pas négocier du tout.
Pour conclure
Tu devrais fonder tes décisions de trading sur une logique froide qui t’aiderait à éliminer les émotions de l’équation. Cela t’évitera également de perdre plus que ce que tu as déterminé à l’avance. Choisir la taille de position adaptée à ta transaction te permet d’atteindre cet objectif.
